Aset likuid adalah aset yang dapat dicairkan menjadi uang tunai dengan cepat dan mudah tanpa kehilangan banyak nilai. Contoh paling umum adalah uang tunai, saldo tabungan, deposito jangka pendek, dan reksa dana pasar uang. Semakin cepat dan murah sebuah aset diubah menjadi kas, semakin tinggi likuiditasnya.
Likuiditas penting bagi individu maupun bisnis. Aset likuid menjadi bantalan saat ada kebutuhan mendadak, seperti biaya kesehatan, kehilangan pekerjaan, atau tagihan usaha yang jatuh tempo.
Ciri-Ciri Aset Likuid
- Cepat dicairkan, biasanya dalam hitungan jam hingga beberapa hari kerja.
- Nilainya stabil, tidak banyak berubah saat dijual atau ditarik.
- Biaya pencairan rendah, tanpa penalti besar atau potongan harga.
- Ada pasar atau mekanisme pencairan yang jelas, misalnya penarikan di bank atau penjualan kembali ke manajer investasi.
Contoh Aset Likuid dan Tidak Likuid
Aset | Tingkat likuiditas | Catatan |
Uang tunai dan tabungan | Sangat tinggi | Bisa dipakai kapan saja |
Deposito tenor 1–3 bulan | Tinggi | Pencairan sebelum jatuh tempo bisa kena penalti |
Reksa dana pasar uang | Tinggi | Dana umumnya cair dalam beberapa hari kerja |
SBN yang dapat diperdagangkan, saham | Menengah | Bisa dijual cepat, tetapi harganya berfluktuasi |
Emas | Menengah | Ada selisih harga jual dan beli |
Properti, tanah, kendaraan | Rendah | Butuh waktu lama dan biaya untuk menjual |
Pendanaan dengan tenor tertentu | Rendah | Dana kembali sesuai jadwal angsuran atau jatuh tempo |
Aset Likuid dalam Laporan Keuangan
Dalam akuntansi, aset likuid berada di kelompok aset lancar, yaitu aset yang diharapkan cair atau terpakai dalam satu tahun atau satu siklus operasi. Urutannya dari yang paling likuid: kas dan setara kas, investasi jangka pendek, piutang usaha, lalu persediaan.
Kebalikannya adalah aset tetap, seperti gedung dan mesin, yang dipakai untuk operasional lebih dari satu tahun dan tidak dimaksudkan untuk dijual.
Cara Mengukur Likuiditas dengan Rasio Keuangan
Tiga rasio ini paling sering dipakai untuk menilai kemampuan usaha membayar kewajiban jangka pendek:
Rasio | Rumus | Yang diukur |
Current ratio | Aset lancar ÷ Liabilitas lancar | Kemampuan bayar dengan seluruh aset lancar |
Quick ratio | (Aset lancar − Persediaan) ÷ Liabilitas lancar | Kemampuan bayar tanpa menjual stok |
Cash ratio | (Kas + Setara kas) ÷ Liabilitas lancar | Kemampuan bayar hanya dengan kas |
Contoh: Warung sembako punya kas Rp10 juta, piutang Rp5 juta, persediaan Rp15 juta, dan utang ke pemasok Rp12 juta. Current ratio-nya (Rp30 juta ÷ Rp12 juta) = 2,5. Quick ratio-nya (Rp15 juta ÷ Rp12 juta) = 1,25. Artinya warung masih bisa melunasi utang pemasok tanpa harus menjual stok.
Di industri perbankan, konsep serupa dikenal sebagai high quality liquid assets (HQLA). OJK meminta bank menyediakan HQLA dan melakukan stress test berkala untuk menjaga likuiditas.
Aset Likuid untuk Dana Darurat
OJK melalui kanal Sikapi Uangmu menyebut dana darurat harus memenuhi empat karakter: likuid, aman (bukan di instrumen berisiko tinggi seperti saham atau kripto), terpisah dari rekening utama, dan tidak diutak-atik kecuali untuk keadaan darurat.
Tempat yang disarankan OJK antara lain rekening tabungan terpisah, deposito tenor pendek, dan reksa dana pasar uang. Untuk lajang berpenghasilan tetap, OJK menyarankan dana darurat sebesar 3–6 bulan pengeluaran. Dengan pengeluaran Rp4 juta per bulan, dana darurat minimalnya 3 × Rp4 juta = Rp12 juta.
Menyeimbangkan Aset Likuid dan Aset Produktif
Menyimpan semua uang di aset likuid memang aman, tetapi potensi imbal hasilnya terbatas dan bisa tergerus inflasi. Karena itu, strategi yang sehat biasanya dibagi dua lapis:
- Lapis pertama: aset likuid untuk dana darurat dan kebutuhan jangka pendek.
- Lapis kedua: aset produktif untuk tujuan jangka menengah dan panjang, sesuai profil risiko.
Setelah dana darurat terpenuhi, sebagian investor memilih aset produktif yang juga berdampak sosial, seperti Amartha Prosper. Di Amartha Prosper dana yang Anda miliki dapat dengan fleksibel ditarik sesuai ketentuan, yang menjadikan aset produktif ini bisa menjadi aset likuid jika dibutuhkan sewaktu-waktu. Cari tahu selengkapnya melalui aplikasi AmarthaFin!
